☆财务分析☆◇港澳资讯000755更新日期2007-10-24◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.6670｜0.4580｜0.1900｜0.4263｜
｜每股收益扣除(元)｜0.6720｜0.4620｜0.1900｜0.4393｜
｜每股净资产(元)｜5.4500｜5.2300｜4.9600｜4.2720｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜-｜-｜4.2110｜
｜净资产收益率(%)｜12.2500｜8.7400｜3.8300｜9.9800｜
｜每股资本公积金(元)｜2.7976｜2.7899｜2.7897｜1.8796｜
｜每股未分配利润(元)｜1.4330｜1.2243｜0.9561｜1.1177｜
｜主营业务收入(万元)｜202942.75｜140540.42｜66477.46｜206361.67｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜43232.13｜
｜投资收益(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜净利润(万元)｜26092.44｜17933.28｜7429.89｜13260.99｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2006-03-31｜2005-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.3030｜0.1801｜0.0550｜0.2200｜
｜每股收益扣除(元)｜0.3050｜0.1831｜0.0550｜0.2251｜
｜每股净资产(元)｜4.1485｜4.0250｜3.9000｜3.8450｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜4.1485｜4.0250｜3.7680｜3.7100｜
｜净资产收益率(%)｜7.3100｜4.4800｜1.4200｜5.7200｜
｜每股资本公积金(元)｜1.8795｜1.8795｜1.8795｜1.8795｜
｜每股未分配利润(元)｜1.0374｜0.9141｜0.7893｜0.7340｜
｜主营业务收入(万元)｜143314.27｜84303.16｜39493.86｜150800.79｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜29392.02｜
｜投资收益(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜净利润(万元)｜9437.88｜5544.67｜1697.18｜6844.64｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜0.6670｜0.4263｜0.2200｜0.1037｜
｜每股收益扣除(元)｜0.6720｜0.4393｜0.2251｜0.1059｜
｜每股净资产(元)｜5.4500｜4.2720｜3.8450｜3.5320｜
｜每股资本公积金(元)｜2.7976｜1.8796｜1.8795｜1.7867｜
｜每股未分配利润(元)｜1.4330｜1.1177｜0.7340｜0.5467｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜0.5249｜1.1762｜1.2108｜0.4801｜
｜每股现金流量(元)｜0.4385｜0.4759｜-0.1240｜0.2893｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜202942.75｜206361.67｜150800.79｜114613.24｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜43232.13｜29392.02｜19672.03｜
｜经营费用(万元)｜5905.38｜7396.98｜5142.68｜4422.91｜
｜管理费用(万元)｜8761.50｜9967.69｜6354.27｜5356.08｜
｜财务费用(万元)｜7890.85｜8507.06｜8130.38｜5286.20｜
｜三项费用增长率(%)｜34.49｜31.81｜30.28｜85.78｜
｜营业利润(万元)｜36672.61｜18273.26｜10368.45｜5016.71｜
｜投资收益(万元)｜-｜-｜-｜28.46｜
｜补贴收入(万元)｜-｜-175.91｜-｜-｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜-449.55｜-622.64｜-358.90｜-192.98｜
｜利润总额(万元)｜36223.06｜17474.71｜10009.55｜4852.19｜
｜所得税(万元)｜10130.61｜4241.50｜3274.90｜1659.68｜
｜净利润(万元)｜26092.44｜13260.99｜6844.64｜3226.70｜
｜销售毛利率(%)｜29.68｜21.45｜19.91｜17.53｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜20.95｜19.49｜17.16｜
｜净资产收益率(%)｜12.25｜9.98｜5.72｜2.94｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜7.03｜8.19｜6.72｜6.68｜
｜应收账款周转率(%)｜39.04｜40.62｜21.56｜16.85｜
｜总资产周转率(%)｜0.53｜0.67｜0.56｜0.47｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜39.04｜36.84｜31.57｜45.98｜
｜营业利润增长率(%)｜225.00｜76.24｜106.68｜13.28｜
｜税后利润增长率(%)｜176.46｜93.74｜112.13｜8.57｜
｜净资产增长率(%)｜65.12｜11.09｜8.86｜3.18｜
｜总资产增长率(%)｜18.80｜24.89｜4.70｜16.71｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜414263.69｜345419.73｜275741.30｜263372.36｜
｜负债总额(万元)｜200510.42｜210828.79｜155431.71｜152784.41｜
｜流动负债(万元)｜129310.42｜143208.79｜111761.21｜118310.41｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜43670.50｜34474.00｜
｜货币资金(万元)｜60120.02｜42968.79｜28163.08｜32020.53｜
｜应收帐款(万元)｜6570.34｜3825.78｜6333.84｜7655.12｜
｜其他应收款(万元)｜2543.10｜1793.24｜2729.79｜2244.46｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜213076.84｜132867.87｜119603.95｜109872.31｜
｜资产负债率(%)｜48.4016｜61.2206｜56.3686｜58.0107｜
｜股东权益比率(%)｜51.4350｜38.5822｜43.3754｜41.7174｜
｜流动比率(%)｜0.9230｜0.5680｜0.6002｜0.6157｜
｜速动比率(%)｜0.7638｜0.4284｜0.4249｜0.4773｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜194473.91｜252779.22｜183941.03｜136958.38｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜20528.30｜36586.24｜37663.15｜14934.60｜
｜现金净流量(万元)｜17151.23｜14805.71｜-3857.45｜9000.76｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜-41.93｜-2.85｜152.18｜794.02｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜95.8270｜122.4933｜121.9762｜119.4961｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜275.8937｜550.2574｜462.8450｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜111.6486｜-56.3572｜278.9467｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-26623.73｜-58616.28｜-38012.53｜-29326.25｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜23246.66｜36839.21｜-3508.07｜23401.74｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜应收票据(万元)｜12933.38｜2203.51｜486.94｜
｜预付账款(万元)｜16598.51｜10337.08｜60.57｜
｜固定资产原价(万元)｜-｜236596.96｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜68959.44｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜167637.52｜-100.00｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜246088.22｜-100.00｜
｜应付票据(万元)｜-｜5724.54｜-100.00｜
｜应交税金(万元)｜12115.23｜1066.27｜1036.23｜
｜长期负债合计(万元)｜-｜76073.50｜-100.00｜
｜股本净额(万元)｜-｜31105.39｜-100.00｜
｜资本公积(万元)｜109401.75｜58463.12｜87.13｜
｜未分配利润(万元)｜56038.98｜32268.70｜73.66｜
｜营业利润(万元)｜36672.61｜11283.93｜225.00｜
｜利润总额(万元)｜36223.06｜11069.09｜227.25｜
｜减:所得税(万元)｜10130.61｜1631.21｜521.05｜
｜净利润(万元)｜26092.44｜9437.88｜176.46｜
｜支付的各项税费(万元)｜20516.28｜13000.45｜57.81｜
｜偿还债务所｜｜｜｜
｜支付现金(万元)｜99620.00｜66082.19｜50.75｜
｜分配股利利润或偿付利｜｜｜｜
｜息所支付的现金(万元)｜14038.75｜5622.71｜149.68｜
｜(筹资)现金流出｜｜｜｜
｜小计(万元)｜115099.43｜71778.00｜60.35｜
｜筹资活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜23246.66｜47751.65｜-51.32｜
｜现金及现金等｜｜｜｜
｜净利润(万元)｜26092.44｜9437.88｜176.46｜
｜加:固定资产｜｜｜｜
｜折旧(万元)｜-｜11823.45｜-100.00｜
｜加经营性应付项目增｜｜｜｜
｜加(减减少)(万元)｜-｜9332.92｜-100.00｜
｜(附注)经营活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜-｜35351.48｜-100.00｜
｜减:现金期初余额(万元｜42968.79｜28163.08｜52.57｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜39887.75｜19.33｜1697.18｜12.80｜
｜第二季度｜45885.98｜22.24｜3847.49｜29.01｜
｜第三季度｜60187.71｜29.17｜3893.21｜29.36｜
｜第四季度｜60400.22｜29.27｜3823.11｜28.83｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜35936.59｜23.83｜2039.10｜29.79｜
｜第二季度｜31124.53｜20.64｜1557.81｜22.76｜
｜第三季度｜40802.25｜27.06｜1881.37｜27.49｜
｜第四季度｜42937.41｜28.47｜1366.36｜19.96｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜-0.0240｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜0.1558｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.1064｜1.3809｜轻警｜
｜股东权益合计/负债合计｜1.0626｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.4898｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜2003｜2002｜2001｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜-0.73｜-1.15｜-1.00｜-0.70｜
｜总资产现金回收率｜-0.04｜-0.59｜0.39｜0.21｜
｜净利润率｜-0.43｜-0.43｜0.22｜0.35｜
｜应收帐款｜-0.26｜0.02｜-0.04｜0.40｜
｜经营预警综合指数｜-0.37｜-0.60｜-0.15｜0.00｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜-0.68｜-1.05｜-2.24｜-0.67｜
｜现金盈利留存率｜-0.37｜-1.98｜-27.52｜-0.46｜
｜留存盈利｜-0.43｜-0.43｜0.86｜2.09｜
｜净资产收益率｜48.00｜45.50｜103.50｜108.78｜
｜投资预警综合指数｜9.20｜8.10｜11.94｜21.83｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.22｜0.09｜0.25｜0.26｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.22｜0.09｜0.25｜0.26｜
｜支付现金股利｜0.09｜-2.17｜0.16｜2.03｜
｜银行贷款率｜｜｜0.47｜0.82｜
｜筹资预警综合指数｜0.14｜-0.20｜0.31｜0.35｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜2.65｜1.99｜3.61｜6.83｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜轻警｜轻警｜轻警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘p;｜｜0.47｜0.82｜
｜筹资预警综合指数｜0.14｜-0.20｜0.31｜0.35｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜2.65｜1.99｜3.61｜6.83｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜轻警｜轻警｜轻警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘nbsp;-0.43｜0.86｜2.09｜
｜净资产收益率｜48.00｜45.50｜103.50｜108.78｜
｜投资预警综合指数｜9.20｜8.10｜11.94｜21.83｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.22｜0.09｜0.25｜0.26｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.22｜0.09｜0.25｜0.26｜
｜支付现金股利｜0.09｜-2.17｜0.16｜2.03｜
｜银行贷款率｜｜｜0.47｜0.82｜
｜筹资预警综合指数｜0.14｜-0.20｜0.31｜0.35｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜2.65｜1.99｜3.61｜6.83｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜轻警｜轻警｜轻警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘