☆财务分析☆◇港澳资讯002032更新日期2007-10-26◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.5400｜0.3900｜0.2200｜0.5800｜
｜每股收益扣除(元)｜0.5400｜0.3900｜0.2300｜0.6100｜
｜每股净资产(元)｜7.1110｜4.5424｜4.5470｜4.3900｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜-｜-｜4.3800｜
｜净资产收益率(%)｜6.3400｜8.5900｜4.8100｜13.2200｜
｜每股资本公积金(元)｜4.6113｜1.8657｜1.8423｜1.8071｜
｜每股未分配利润(元)｜1.2734｜1.3997｜1.4202｜1.3007｜
｜主营业务收入(万元)｜203698.63｜134306.71｜69051.39｜207893.38｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜55666.22｜
｜投资收益(万元)｜207.72｜20.60｜9.51｜-37.16｜
｜净利润(万元)｜9737.72｜6867.63｜3849.73｜10221.04｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2006-03-31｜2005-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.3400｜0.2400｜0.1300｜0.3900｜
｜每股收益扣除(元)｜0.3400｜0.2300｜0.1300｜0.3700｜
｜每股净资产(元)｜4.1500｜4.0500｜4.1400｜4.0100｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜4.1400｜4.0400｜4.1300｜4.0000｜
｜净资产收益率(%)｜8.2400｜5.9600｜3.1700｜9.8000｜
｜每股资本公积金(元)｜1.8053｜1.8063｜1.8063｜1.8063｜
｜每股未分配利润(元)｜1.1182｜1.0179｜1.1074｜0.9762｜
｜主营业务收入(万元)｜139532.96｜95062.39｜49760.13｜146965.72｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜36188.32｜
｜投资收益(万元)｜3.87｜168.34｜96.76｜-272.79｜
｜净利润(万元)｜5876.34｜4398.61｜2287.51｜6922.73｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜0.5400｜0.5800｜0.3900｜0.4700｜
｜每股收益扣除(元)｜0.5400｜0.6100｜0.3700｜0.3000｜
｜每股净资产(元)｜7.1110｜4.3900｜4.0100｜4.9300｜
｜每股资本公积金(元)｜4.6113｜1.8071｜1.8063｜2.6701｜
｜每股未分配利润(元)｜1.2734｜1.3007｜0.9762｜1.0038｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜-0.5610｜1.5547｜0.6648｜0.8365｜
｜每股现金流量(元)｜2.1987｜0.5896｜-1.1804｜3.4515｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜203698.63｜207893.38｜146965.72｜100510.04｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜55666.22｜36188.32｜27660.39｜
｜经营费用(万元)｜24998.90｜25551.67｜17105.11｜13495.75｜
｜管理费用(万元)｜8636.86｜12188.36｜7941.81｜6214.09｜
｜财务费用(万元)｜1829.76｜2640.87｜1352.11｜1573.76｜
｜三项费用增长率(%)｜28.66｜52.96｜24.03｜33.48｜
｜营业利润(万元)｜16805.61｜15450.50｜10063.95｜6861.63｜
｜投资收益(万元)｜207.72｜-37.16｜-272.79｜530.20｜
｜补贴收入(万元)｜-｜142.46｜99.03｜476.17｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜15.56｜-674.68｜-375.11｜-103.49｜
｜利润总额(万元)｜16821.17｜14881.11｜9515.09｜7764.51｜
｜所得税(万元)｜4627.38｜1604.69｜397.39｜509.73｜
｜净利润(万元)｜9737.72｜10221.04｜6922.73｜6314.88｜
｜销售毛利率(%)｜26.42｜27.01｜24.87｜27.72｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜26.78｜24.62｜27.52｜
｜净资产收益率(%)｜6.34｜13.22｜9.80｜9.47｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜3.94｜4.39｜3.92｜3.50｜
｜应收账款周转率(%)｜8.14｜13.21｜10.40｜7.91｜
｜总资产周转率(%)｜0.97｜1.37｜1.09｜1.04｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜44.66｜41.46｜46.22｜20.15｜
｜营业利润增长率(%)｜75.08｜53.52｜46.67｜-14.84｜
｜税后利润增长率(%)｜65.71｜47.64｜9.63｜-17.42｜
｜净资产增长率(%)｜110.17｜9.51｜5.87｜219.94｜
｜总资产增长率(%)｜58.94｜24.48｜-0.77｜136.40｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜251623.19｜168431.53｜134818.88｜135867.80｜
｜负债总额(万元)｜82198.72｜79074.12｜54028.57｜61982.50｜
｜流动负债(万元)｜79647.70｜77240.56｜54016.57｜56170.50｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜12.00｜5812.00｜
｜货币资金(万元)｜86788.15｜41841.25｜26911.87｜47689.57｜
｜应收帐款(万元)｜34590.02｜15474.76｜15992.50｜12265.34｜
｜其他应收款(万元)｜3564.34｜3551.86｜1932.47｜1576.26｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜153608.76｜77320.75｜70605.11｜66688.22｜
｜资产负债率(%)｜32.6673｜46.0332｜40.0749｜45.6197｜
｜股东权益比率(%)｜61.0471｜46.0739｜52.3703｜49.0831｜
｜流动比率(%)｜2.2672｜1.3911｜1.5092｜1.5637｜
｜速动比率(%)｜1.7817｜0.9081｜0.9196｜1.1286｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜203345.20｜248751.74｜171880.34｜126286.89｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜-12119.02｜27366.22｜11703.26｜11327.09｜
｜现金净流量(万元)｜47496.90｜10379.38｜-20777.71｜46733.80｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜857.71｜133.83｜3.32｜143.27｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜99.8265｜119.6535｜116.9527｜125.6460｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜267.7439｜169.0557｜179.3713｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜101.5492｜-300.1377｜740.0582｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-6430.50｜-21435.46｜-10447.93｜-25456.70｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜66545.70｜5207.89｜-21849.05｜60902.17｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜货币资金(万元)｜86788.15｜16301.76｜432.39｜
｜预付账款(万元)｜3987.66｜10075.59｜-60.42｜
｜流动资产合计(万元)｜180584.08｜99936.46｜80.70｜
｜固定资产原价(万元)｜-｜69067.52｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜12745.84｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜56321.68｜-100.00｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜57247.86｜-100.00｜
｜无形资产(万元)｜20638.43｜20.15｜102299.41｜
｜资产总计(万元)｜251623.19｜158316.31｜58.94｜
｜股本净额(万元)｜-｜17602.00｜-100.00｜
｜资本公积(万元)｜99612.61｜31776.75｜213.48｜
｜负债和股东｜｜｜｜
｜权益总计(万元)｜251623.19｜158316.31｜58.94｜
｜营业利润(万元)｜16805.61｜9598.71｜75.08｜
｜利润总额(万元)｜16821.17｜9442.28｜78.15｜
｜支付给职工以及为｜｜｜｜
｜职工支付的现金(万元)｜14601.06｜9036.19｜61.58｜
｜经营活动产生的现金｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜-12119.02｜-1265.41｜-857.72｜
｜(筹资)现金流入｜｜｜｜
｜小计(万元)｜120463.20｜53243.60｜126.25｜
｜筹资活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜66545.70｜2645.06｜2415.85｜
｜现金及现金等｜｜｜｜
｜价物净增加额(万元)｜47496.90｜-10610.11｜547.66｜
｜加经营性应收项目减｜｜｜｜
｜少(减增加)(万元)｜-｜-30248.26｜100.00｜
｜加经营性应付项目增｜｜｜｜
｜加(减减少)(万元)｜-｜15089.43｜-100.00｜
｜现金期末余额(万元)｜84788.15｜16301.76｜420.12｜
｜(附注)现金及现金等｜｜｜｜
｜价物净增加额(万元)｜47496.90｜-10610.11｜547.66｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜50093.42｜24.10｜2287.51｜22.38｜
｜第二季度｜45934.33｜22.10｜2111.09｜20.65｜
｜第三季度｜44781.87｜21.54｜1477.73｜14.46｜
｜第四季度｜67083.76｜32.27｜4344.70｜42.51｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜30744.13｜20.92｜1442.58｜20.84｜
｜第二季度｜26389.27｜17.96｜1506.93｜21.77｜
｜第三季度｜32161.60｜21.88｜1305.91｜18.86｜
｜第四季度｜57670.73｜39.24｜2667.30｜38.53｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜0.4011｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜0.1287｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.0741｜2.2197｜轻警｜
｜股东权益合计/负债合计｜1.8687｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.8095｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜2003｜2002｜2001｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜-0.42｜｜｜｜
｜总资产现金回收率｜3.00｜｜｜｜
｜净利润率｜4.05｜｜｜｜
｜应收帐款｜0.07｜｜｜｜
｜经营预警综合指数｜1.59｜0.00｜0.00｜0.00｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜-1.87｜｜｜｜
｜现金盈利留存率｜-1.19｜｜｜｜
｜留存盈利｜-3.47｜｜｜｜
｜净资产收益率｜156.83｜610.50｜647.17｜422.00｜
｜投资预警综合指数｜29.75｜122.10｜129.43｜84.40｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.78｜｜｜｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.78｜｜｜｜
｜支付现金股利｜1.07｜｜｜｜
｜银行贷款率｜0.76｜｜｜｜
｜筹资预警综合指数｜0.68｜0.79｜｜｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜9.82｜36.68｜38.83｜25.32｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜轻警｜无警｜无警｜无警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘bsp;9.82｜36.68｜38.83｜25.32｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜轻警｜无警｜无警｜无警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘