☆财务分析☆◇港澳资讯200026更新日期2007-10-24◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.1920｜0.1080｜0.0500｜0.1170｜
｜每股收益扣除(元)｜0.1810｜0.1020｜0.0400｜0.1120｜
｜每股净资产(元)｜2.4580｜2.3740｜2.3100｜2.2570｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜2.3190｜-｜2.1800｜
｜净资产收益率(%)｜7.8200｜4.5600｜2.0900｜5.2000｜
｜每股资本公积金(元)｜0.7695｜0.7695｜0.7695｜0.7695｜
｜每股未分配利润(元)｜0.2812｜0.1973｜0.1373｜0.0802｜
｜主营业务收入(万元)｜55753.63｜35038.06｜17925.43｜48724.12｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜17538.80｜
｜投资收益(万元)｜157.97｜83.67｜176.83｜135.73｜
｜净利润(万元)｜4793.29｜2700.00｜1204.86｜2926.32｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2006-03-31｜2005-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.0820｜0.0550｜0.0200｜0.0640｜
｜每股收益扣除(元)｜0.0770｜0.0490｜0.0200｜0.0690｜
｜每股净资产(元)｜2.2220｜2.1940｜2.1590｜2.1390｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜2.1560｜2.1310｜2.1070｜2.0870｜
｜净资产收益率(%)｜3.7100｜2.4900｜0.9100｜3.0000｜
｜每股资本公积金(元)｜0.7695｜0.7695｜0.7695｜0.7695｜
｜每股未分配利润(元)｜0.0565｜0.0287｜-0.0063｜-0.0259｜
｜主营业务收入(万元)｜34529.20｜22974.31｜11121.05｜34150.48｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜12917.30｜
｜投资收益(万元)｜141.82｜133.52｜65.78｜-114.45｜
｜净利润(万元)｜2010.97｜1318.53｜487.86｜1600.70｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜0.1920｜0.1170｜0.0640｜0.0080｜
｜每股收益扣除(元)｜0.1810｜0.1120｜0.0690｜0.0100｜
｜每股净资产(元)｜2.4580｜2.2570｜2.1390｜2.0750｜
｜每股资本公积金(元)｜0.7695｜0.7695｜0.7695｜0.7695｜
｜每股未分配利润(元)｜0.2812｜0.0802｜-0.0259｜-0.2177｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜-0.1650｜-0.3454｜-0.0561｜-0.1000｜
｜每股现金流量(元)｜0.1227｜0.0502｜-0.1487｜-0.1313｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜55753.63｜48724.12｜34150.48｜27824.70｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜17538.80｜12917.30｜10114.18｜
｜经营费用(万元)｜7189.88｜7849.94｜5904.05｜5522.52｜
｜管理费用(万元)｜4899.57｜6038.17｜5005.77｜3561.67｜
｜财务费用(万元)｜1098.01｜568.45｜150.54｜9.75｜
｜三项费用增长率(%)｜36.00｜30.70｜21.62｜-6.65｜
｜营业利润(万元)｜5597.90｜3357.07｜1931.35｜1186.19｜
｜投资收益(万元)｜157.97｜135.73｜-114.45｜-853.40｜
｜补贴收入(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜80.36｜-8.20｜39.46｜19.60｜
｜利润总额(万元)｜5678.26｜3484.60｜1856.36｜352.39｜
｜所得税(万元)｜859.95｜551.13｜271.21｜155.30｜
｜净利润(万元)｜4793.29｜2926.32｜1600.70｜190.79｜
｜销售毛利率(%)｜33.98｜36.66｜38.76｜37.08｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜36.00｜37.82｜36.35｜
｜净资产收益率(%)｜7.82｜5.20｜3.00｜0.37｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜0.85｜1.02｜0.98｜0.98｜
｜应收账款周转率(%)｜17.79｜16.92｜11.86｜14.54｜
｜总资产周转率(%)｜0.65｜0.70｜0.55｜0.46｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜60.33｜42.67｜22.73｜21.97｜
｜营业利润增长率(%)｜117.39｜73.82｜62.82｜251.18｜
｜税后利润增长率(%)｜138.36｜82.82｜738.99｜-62.50｜
｜净资产增长率(%)｜10.63｜5.49｜3.09｜0.37｜
｜总资产增长率(%)｜31.21｜24.25｜-1.00｜9.55｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜94479.34｜77511.02｜62127.55｜62753.73｜
｜负债总额(万元)｜32420.04｜20270.04｜8040.16｜10283.67｜
｜流动负债(万元)｜31620.04｜19373.30｜7740.16｜9983.67｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜300.00｜300.00｜
｜货币资金(万元)｜9083.20｜6022.61｜4771.02｜8479.15｜
｜应收帐款(万元)｜3274.13｜2994.94｜2765.96｜2990.84｜
｜其他应收款(万元)｜2543.40｜1386.32｜1732.91｜2095.39｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜61276.11｜56263.45｜53337.12｜51736.42｜
｜资产负债率(%)｜34.3144｜26.1329｜12.9413｜16.3873｜
｜股东权益比率(%)｜64.8566｜72.8850｜85.8509｜82.4435｜
｜流动比率(%)｜2.0734｜2.5055｜4.3057｜3.4405｜
｜速动比率(%)｜0.5077｜0.5895｜1.2843｜1.3973｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜64677.91｜53256.64｜41573.95｜32006.73｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜-4114.53｜-8613.30｜-1400.66｜-2494.21｜
｜现金净流量(万元)｜3060.60｜1251.59｜-3708.13｜-3273.55｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜-1.60｜514.94｜-43.84｜112.34｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜116.0066｜109.3024｜121.7375｜115.0299｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜-294.3389｜-87.5031｜-1307.3224｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜42.7700｜-231.6570｜-1715.8049｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-983.99｜-2209.64｜-2716.93｜-2737.01｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜8159.12｜12074.53｜409.45｜1957.68｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜存货(万元)｜49507.92｜31895.49｜55.22｜
｜流动资产合计(万元)｜65561.74｜43346.88｜51.25｜
｜固定资产原价(万元)｜-｜32966.54｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜7061.66｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜25904.87｜-100.00｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜25650.53｜-100.00｜
｜短期借款(万元)｜23000.00｜9000.00｜155.56｜
｜流动负债合计(万元)｜31620.04｜15575.99｜103.01｜
｜负债合计(万元)｜32420.04｜15875.99｜104.21｜
｜股本净额(万元)｜-｜24931.80｜-100.00｜
｜未分配利润(万元)｜7011.49｜1408.36｜397.85｜
｜主营业务收入(万元)｜55753.63｜34773.37｜60.33｜
｜减:｜｜｜｜
｜主营业务成本(万元)｜36808.80｜22424.29｜64.15｜
｜销售商品、提供劳｜｜｜｜
｜务收到的现金(万元)｜64677.91｜40441.29｜59.93｜
｜(经营)现金流入｜｜｜｜
｜小计(万元)｜65232.23｜40739.28｜60.12｜
｜购买商品、接受劳务｜｜｜｜
｜支付的现金(万元)｜54640.35｜32196.97｜69.71｜
｜(经营)现金流出｜｜｜｜
｜小计(万元)｜69346.77｜44921.05｜54.37｜
｜借款所收到的｜｜｜｜
｜现金(万元)｜18000.00｜11000.00｜63.64｜
｜(筹资)现金流入｜｜｜｜
｜小计(万元)｜18000.00｜11000.00｜63.64｜
｜偿还债务所｜｜｜｜
｜支付现金(万元)｜9000.00｜4000.00｜125.00｜
｜(筹资)现金流出｜｜｜｜
｜小计(万元)｜9840.88｜4236.27｜132.30｜
｜加存货的减少｜｜｜｜
｜(减增加)(万元)｜-｜-8123.73｜100.00｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜11217.09｜23.02｜487.86｜16.67｜
｜第二季度｜11918.23｜24.46｜830.68｜28.39｜
｜第三季度｜11638.05｜23.89｜692.43｜23.66｜
｜第四季度｜13950.75｜28.63｜915.36｜31.28｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜8891.66｜26.04｜75.30｜4.70｜
｜第二季度｜7123.94｜20.86｜445.66｜27.84｜
｜第三季度｜8510.70｜24.92｜409.19｜25.56｜
｜第四季度｜9624.17｜28.18｜670.54｜41.89｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜0.3592｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜0.1816｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.0717｜2.0170｜轻警｜
｜股东权益合计/负债合计｜1.8900｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.5901｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜2003｜2002｜2001｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜-0.95｜-0.62｜0.22｜-0.81｜
｜总资产现金回收率｜-16.50｜-156.70｜-0.08｜-0.05｜
｜净利润率｜-0.94｜-0.85｜-3.22｜-0.68｜
｜应收帐款｜0.40｜0.58｜0.57｜0.46｜
｜经营预警综合指数｜-5.34｜-47.25｜-0.49｜-0.30｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜-1.23｜-1.29｜-0.64｜-0.87｜
｜现金盈利留存率｜-2.00｜-2.00｜-0.34｜-0.30｜
｜留存盈利｜-0.94｜-0.85｜-3.22｜-1.05｜
｜净资产收益率｜5.17｜15.50｜-256.33｜31.10｜
｜投资预警综合指数｜-0.12｜1.94｜-52.20｜5.66｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.69｜1.00｜0.80｜0.24｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.69｜1.00｜0.80｜0.24｜
｜支付现金股利｜1.00｜1.00｜-6.36｜2.29｜
｜银行贷款率｜｜｜｜0.81｜
｜筹资预警综合指数｜0.93｜1.00｜0.98｜0.67｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜-1.97｜-18.08｜-16.30｜1.89｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜中警｜重警｜重警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘