☆财务分析☆◇港澳资讯200053更新日期2007-10-27◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.3900｜0.2945｜0.1500｜0.5910｜
｜每股收益扣除(元)｜0.3900｜0.2938｜0.1500｜0.5900｜
｜每股净资产(元)｜3.6300｜3.5300｜3.6800｜3.5140｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜-｜-｜3.5070｜
｜净资产收益率(%)｜10.7700｜8.3400｜4.1000｜16.8100｜
｜每股资本公积金(元)｜0.9155｜0.9155｜0.9155｜0.9155｜
｜每股未分配利润(元)｜1.0126｜0.9163｜1.0975｜0.9302｜
｜主营业务收入(万元)｜17458.73｜11326.88｜5752.86｜19470.58｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜11111.58｜
｜投资收益(万元)｜2974.40｜2769.32｜1431.09｜7417.50｜
｜净利润(万元)｜9002.71｜6791.48｜3477.01｜13625.67｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2006-03-31｜2005-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.4900｜0.3200｜0.1490｜0.4980｜
｜每股收益扣除(元)｜0.4900｜0.3200｜0.1500｜0.4980｜
｜每股净资产(元)｜3.4100｜3.2400｜3.3440｜3.1950｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜3.4000｜3.2300｜3.3360｜3.1910｜
｜净资产收益率(%)｜14.3000｜9.7400｜4.4500｜15.5720｜
｜每股资本公积金(元)｜0.9135｜0.9135｜0.9135｜0.9135｜
｜每股未分配利润(元)｜0.8859｜0.7135｜0.8457｜0.6969｜
｜主营业务收入(万元)｜14538.10｜9080.17｜4329.31｜16446.81｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜9062.19｜
｜投资收益(万元)｜5719.53｜3822.66｜1769.42｜5471.13｜
｜净利润(万元)｜11412.91｜7320.48｜3487.09｜11472.57｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜0.3900｜0.5910｜0.4980｜0.4350｜
｜每股收益扣除(元)｜0.3900｜0.5900｜0.4980｜0.4360｜
｜每股净资产(元)｜3.6300｜3.5140｜3.1950｜2.9150｜
｜每股资本公积金(元)｜0.9155｜0.9155｜0.9135｜0.9478｜
｜每股未分配利润(元)｜1.0126｜0.9302｜0.6969｜0.4669｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜0.4327｜0.4671｜0.4657｜0.4310｜
｜每股现金流量(元)｜-0.0263｜-0.1847｜-0.0030｜0.0358｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜17458.73｜19470.58｜16446.81｜15654.52｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜11111.58｜9062.19｜8790.85｜
｜经营费用(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜管理费用(万元)｜2806.14｜3061.73｜2001.81｜1816.62｜
｜财务费用(万元)｜1161.86｜856.56｜95.23｜76.90｜
｜三项费用增长率(%)｜-｜-｜-｜-｜
｜营业利润(万元)｜9850.33｜7213.31｜6979.08｜6905.70｜
｜投资收益(万元)｜2974.40｜7417.50｜5471.13｜4154.57｜
｜补贴收入(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜14.36｜-30.17｜-4.93｜-24.14｜
｜利润总额(万元)｜9864.69｜14600.64｜12445.28｜11036.13｜
｜所得税(万元)｜861.98｜926.29｜943.30｜970.33｜
｜净利润(万元)｜9002.71｜13625.67｜11472.57｜10041.20｜
｜销售毛利率(%)｜66.80｜61.59｜59.53｜60.54｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜57.07｜55.10｜56.16｜
｜净资产收益率(%)｜10.77｜16.81｜15.57｜14.94｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜37.09｜38.50｜39.19｜51.15｜
｜应收账款周转率(%)｜6.09｜7.82｜6.62｜6.61｜
｜总资产周转率(%)｜0.13｜0.18｜0.18｜0.20｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜19.96｜18.39｜5.06｜42.81｜
｜营业利润增长率(%)｜-20.17｜3.36｜1.06｜28.90｜
｜税后利润增长率(%)｜-21.12｜18.77｜14.25｜33.26｜
｜净资产增长率(%)｜6.37｜9.99｜9.60｜6.35｜
｜总资产增长率(%)｜18.12｜35.89｜11.77｜20.41｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜149643.34｜128425.34｜94223.70｜84303.06｜
｜负债总额(万元)｜66025.59｜47007.59｜20084.75｜16645.49｜
｜流动负债(万元)｜62292.75｜20213.02｜16205.88｜12789.00｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜3291.58｜3144.95｜
｜货币资金(万元)｜3654.37｜4260.88｜8509.60｜8569.47｜
｜应收帐款(万元)｜3025.56｜2708.70｜2269.85｜2698.28｜
｜其他应收款(万元)｜583.92｜318.71｜183.50｜124.30｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜83617.75｜81036.42｜73675.78｜67223.81｜
｜资产负债率(%)｜44.1219｜36.7120｜21.3160｜19.7448｜
｜股东权益比率(%)｜55.8780｜63.2879｜78.1924｜79.7406｜
｜流动比率(%)｜0.4063｜0.3750｜0.7016｜0.7341｜
｜速动比率(%)｜0.4040｜0.3667｜0.6880｜0.7267｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜17339.64｜19093.29｜17021.37｜16051.12｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜9978.69｜10772.51｜10740.43｜9939.28｜
｜现金净流量(万元)｜-606.52｜-4259.71｜-69.87｜826.56｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜22.21｜0.29｜8.06｜44.38｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜99.3179｜98.0623｜103.4934｜102.5334｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜79.0604｜93.6183｜-｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜-31.2624｜-0.6090｜-｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-21630.88｜-34844.21｜-7384.34｜-9439.10｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜11046.93｜19796.33｜-3468.18｜326.39｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜固定资产原价(万元)｜-｜64567.02｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜22371.70｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜42195.32｜-100.00｜
｜固定资产净额(万元)｜17743.68｜42195.32｜-57.95｜
｜在建工程(万元)｜3544.24｜14914.87｜-76.24｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜57110.19｜-100.00｜
｜无形资产(万元)｜22636.31｜12761.90｜77.37｜
｜无形资产及其｜｜｜｜
｜他资产合计(万元)｜-｜12943.59｜-100.00｜
｜短期借款(万元)｜13252.09｜5000.00｜165.04｜
｜其他应付款(万元)｜21641.71｜12832.54｜68.65｜
｜流动负债合计(万元)｜62292.75｜20672.37｜201.33｜
｜长期借款(万元)｜-｜23000.00｜-100.00｜
｜长期负债合计(万元)｜-｜26319.03｜-100.00｜
｜股本净额(万元)｜-｜23060.00｜-100.00｜
｜借款所收到的｜｜｜｜
｜现金(万元)｜23252.09｜57000.00｜-59.21｜
｜(筹资)现金流入｜｜｜｜
｜小计(万元)｜23252.09｜57000.00｜-59.21｜
｜偿还债务所｜｜｜｜
｜支付现金(万元)｜4000.00｜29000.00｜-86.21｜
｜(筹资)现金流出｜｜｜｜
｜小计(万元)｜12205.17｜35708.67｜-65.82｜
｜投资损失(减收益)｜-｜-5547.81｜100.00｜
｜(附注)经营活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜-｜8164.89｜-100.00｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜4335.45｜22.27｜3487.09｜25.59｜
｜第二季度｜4756.39｜24.43｜3833.39｜28.13｜
｜第三季度｜5462.30｜28.05｜4092.44｜30.03｜
｜第四季度｜4916.44｜25.25｜2212.75｜16.24｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜3904.76｜23.74｜2662.39｜23.21｜
｜第二季度｜4291.65｜26.09｜3127.96｜27.26｜
｜第三季度｜4151.33｜25.24｜2985.60｜26.02｜
｜第四季度｜4099.06｜24.92｜2696.63｜23.50｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜-0.2471｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜0.2636｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.0736｜0.9234｜重警｜
｜股东权益合计/负债合计｜1.2664｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.1166｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜2003｜2002｜2001｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜-0.95｜-0.95｜-0.71｜-0.86｜
｜总资产现金回收率｜2.40｜2.79｜｜｜
｜净利润率｜1.93｜1.38｜1.07｜1.00｜
｜应收帐款｜-0.41｜-0.15｜0.02｜0.76｜
｜经营预警综合指数｜0.74｜0.80｜0.00｜0.09｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜-1.08｜-0.87｜-3.05｜-0.76｜
｜现金盈利留存率｜-1.22｜-0.16｜-1.24｜-0.26｜
｜留存盈利｜-4.14｜1.38｜1.07｜1.21｜
｜净资产收益率｜247.95｜197.68｜187.33｜190.84｜
｜投资预警综合指数｜48.07｜39.50｜36.39｜38.10｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.23｜0.36｜｜｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.23｜0.36｜｜｜
｜支付现金股利｜0.55｜-1.05｜-3.31｜1.51｜
｜银行贷款率｜0.49｜｜｜0.94｜
｜筹资预警综合指数｜0.46｜0.83｜1.00｜1.00｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜14.84｜12.16｜10.68｜11.72｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜无警｜无警｜无警｜无警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘