☆财务分析☆◇港澳资讯200530更新日期2007-10-27◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.2700｜0.1400｜0.0500｜0.3400｜
｜每股收益扣除(元)｜0.2600｜0.1400｜0.0500｜0.3100｜
｜每股净资产(元)｜4.4000｜4.2500｜4.3000｜4.2700｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜-｜-｜4.2400｜
｜净资产收益率(%)｜6.0800｜3.4000｜1.1000｜7.8400｜
｜每股资本公积金(元)｜1.6695｜1.6402｜1.6402｜1.6359｜
｜每股未分配利润(元)｜0.7267｜0.6038｜0.7342｜0.7124｜
｜主营业务收入(万元)｜123549.95｜81626.39｜34612.57｜160209.49｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜30533.09｜
｜投资收益(万元)｜7070.56｜3573.42｜964.75｜9776.31｜
｜净利润(万元)｜9362.39｜5061.96｜1654.22｜11729.50｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2006-03-31｜2005-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.2250｜0.0970｜0.0510｜0.2900｜
｜每股收益扣除(元)｜0.2210｜0.0900｜0.0480｜0.2800｜
｜每股净资产(元)｜4.1500｜4.1800｜4.1300｜4.0800｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜4.1000｜4.1300｜4.0800｜4.0300｜
｜净资产收益率(%)｜5.4100｜2.3200｜1.2500｜7.0600｜
｜每股资本公积金(元)｜1.6250｜1.6249｜1.6249｜1.6249｜
｜每股未分配利润(元)｜0.6546｜0.6770｜0.6405｜0.5890｜
｜主营业务收入(万元)｜121247.01｜80343.00｜35997.97｜151104.63｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜25324.44｜
｜投资收益(万元)｜6162.26｜3300.13｜1201.70｜9029.06｜
｜净利润(万元)｜8791.76｜4450.75｜1917.50｜10081.24｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜0.2700｜0.3400｜0.2900｜0.2900｜
｜每股收益扣除(元)｜0.2600｜0.3100｜0.2800｜0.2900｜
｜每股净资产(元)｜4.4000｜4.2700｜4.0800｜3.8600｜
｜每股资本公积金(元)｜1.6695｜1.6359｜1.6249｜1.5993｜
｜每股未分配利润(元)｜0.7267｜0.7124｜0.5890｜0.4922｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜0.0265｜0.2140｜0.3224｜0.0819｜
｜每股现金流量(元)｜-0.2019｜-0.1062｜0.0896｜-0.2629｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜123549.95｜160209.49｜151104.63｜121680.69｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜30533.09｜25324.44｜17013.73｜
｜经营费用(万元)｜6752.26｜10311.06｜7306.92｜5252.26｜
｜管理费用(万元)｜8190.72｜15165.58｜13513.73｜9122.38｜
｜财务费用(万元)｜213.39｜-239.17｜-145.35｜-11.71｜
｜三项费用增长率(%)｜3.69｜22.06｜43.94｜-9.11｜
｜营业利润(万元)｜11199.73｜5622.42｜4910.00｜2765.61｜
｜投资收益(万元)｜7070.56｜9776.31｜9029.06｜9508.82｜
｜补贴收入(万元)｜-｜215.66｜387.88｜4.25｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜314.82｜59.86｜2.52｜-40.75｜
｜利润总额(万元)｜11514.55｜15674.25｜14329.45｜12237.94｜
｜所得税(万元)｜1020.52｜1795.88｜2772.15｜1705.67｜
｜净利润(万元)｜9362.39｜11729.50｜10081.24｜10095.55｜
｜销售毛利率(%)｜17.36｜19.61｜17.19｜14.41｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜19.06｜16.76｜13.98｜
｜净资产收益率(%)｜6.08｜7.84｜7.06｜7.46｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜3.96｜5.01｜4.56｜3.40｜
｜应收账款周转率(%)｜3.23｜5.27｜6.31｜5.99｜
｜总资产周转率(%)｜0.53｜0.73｜0.73｜0.62｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜0.63｜6.03｜24.18｜16.65｜
｜营业利润增长率(%)｜2.20｜14.51｜77.54｜48.05｜
｜税后利润增长率(%)｜6.49｜16.35｜-0.14｜17.19｜
｜净资产增长率(%)｜5.95｜4.81｜5.53｜5.23｜
｜总资产增长率(%)｜7.53｜2.48｜10.15｜0.21｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜241352.86｜222276.66｜215891.66｜195993.90｜
｜负债总额(万元)｜79302.09｜65748.84｜66452.77｜57126.44｜
｜流动负债(万元)｜71088.96｜56781.00｜59983.65｜52126.44｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜6469.13｜5000.00｜
｜货币资金(万元)｜22751.87｜29820.60｜33540.17｜30403.96｜
｜应收帐款(万元)｜42816.48｜33629.98｜27149.98｜20727.90｜
｜其他应收款(万元)｜1810.81｜1434.10｜1885.09｜1615.75｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜154013.55｜149616.00｜142752.53｜135274.71｜
｜资产负债率(%)｜32.8573｜28.8701｜30.7806｜29.1470｜
｜股东权益比率(%)｜63.8126｜67.6216｜66.1223｜69.0198｜
｜流动比率(%)｜1.3913｜1.7049｜1.6755｜1.6693｜
｜速动比率(%)｜1.0250｜1.2561｜1.2428｜1.1154｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜110166.59｜151544.02｜120284.23｜109780.84｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜928.40｜7493.76｜11286.19｜2869.67｜
｜现金净流量(万元)｜-7068.73｜-3719.57｜3136.21｜-9203.90｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜-78.42｜-33.60｜293.29｜-73.88｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜89.1677｜94.5912｜79.6033｜90.2204｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜63.8882｜111.9524｜28.4251｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜-31.7113｜31.1094｜-91.1679｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-9620.82｜-2311.63｜7729.72｜-3719.65｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜1645.59｜-8913.74｜-15839.31｜-8350.03｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜固定资产原价(万元)｜-｜72261.67｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜38099.80｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜34161.87｜-100.00｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜34961.19｜-100.00｜
｜应付票据(万元)｜2917.00｜40592.98｜-92.81｜
｜应付账款(万元)｜38396.06｜13911.22｜176.01｜
｜预收账款(万元)｜12093.49｜141.09｜8471.53｜
｜其他应交款(万元)｜-｜5298.24｜-100.00｜
｜其他应付款(万元)｜6573.46｜23.68｜27659.44｜
｜长期负债合计(万元)｜-｜6287.02｜-100.00｜
｜股本净额(万元)｜-｜35001.50｜-100.00｜
｜投资所支付的现金｜｜｜｜
｜现金(万元)｜8439.95｜600.00｜1306.66｜
｜(投资)现金流出｜｜｜｜
｜小计(万元)｜13801.20｜1327.93｜939.30｜
｜投资活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜-9620.82｜1194.54｜-905.40｜
｜筹资活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜1645.59｜-9948.78｜116.54｜
｜投资损失(减收益)｜-｜-6098.83｜100.00｜
｜加经营性应收项目减｜｜｜｜
｜少(减增加)(万元)｜-｜-12430.65｜100.00｜
｜加经营性应付项目增｜｜｜｜
｜加(减减少)(万元)｜-｜9983.60｜-100.00｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜36457.42｜22.76｜1917.50｜16.35｜
｜第二季度｜44881.88｜28.01｜2533.25｜21.60｜
｜第三季度｜41433.60｜25.86｜4341.01｜37.01｜
｜第四季度｜37436.59｜23.37｜2937.74｜25.05｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜32608.85｜21.58｜1873.51｜18.58｜
｜第二季度｜46017.30｜30.45｜1949.70｜19.34｜
｜第三季度｜38040.65｜25.18｜3990.87｜39.59｜
｜第四季度｜34437.83｜22.79｜2267.16｜22.49｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜0.1152｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜0.2509｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.0485｜1.7728｜轻警｜
｜股东权益合计/负债合计｜1.9421｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.5119｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜2003｜2002｜2001｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜-1.00｜-0.91｜-0.35｜-0.98｜
｜总资产现金回收率｜115.25｜1.40｜0.95｜2.11｜
｜净利润率｜0.38｜0.24｜0.38｜0.40｜
｜应收帐款｜-0.14｜-0.16｜-0.32｜-0.26｜
｜经营预警综合指数｜34.32｜0.16｜0.19｜0.37｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜-0.98｜-0.93｜1.81｜-0.99｜
｜现金盈利留存率｜-0.76｜-0.42｜-0.87｜-0.79｜
｜留存盈利｜0.73｜0.48｜0.81｜0.88｜
｜净资产收益率｜123.33｜110.67｜122.00｜129.28｜
｜投资预警综合指数｜24.29｜21.83｜24.84｜25.50｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.74｜0.55｜0.37｜0.30｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.74｜0.55｜0.37｜0.30｜
｜支付现金股利｜1.00｜0.85｜0.93｜1.39｜
｜银行贷款率｜-0.22｜0.68｜0.66｜0.22｜
｜筹资预警综合指数｜0.90｜0.77｜0.63｜0.51｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜21.21｜6.83｜7.72｜7.99｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜无警｜轻警｜轻警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘;6.83｜7.72｜7.99｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜无警｜轻警｜轻警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘