☆财务分析☆◇港澳资讯601111更新日期2007-10-31◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.2870｜0.1100｜0.0300｜0.2600｜
｜每股收益扣除(元)｜0.2840｜0.1100｜0.0350｜0.0920｜
｜每股净资产(元)｜2.6310｜2.4600｜2.4900｜2.5500｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜-｜-｜2.5300｜
｜净资产收益率(%)｜11.1600｜4.4500｜1.3900｜10.2000｜
｜每股资本公积金(元)｜1.0661｜1.0661｜1.1666｜1.1666｜
｜每股未分配利润(元)｜0.5591｜0.3806｜0.3799｜0.3372｜
｜主营业务收入(万元)｜3721575.80｜2274401.90｜1047100.00｜4700582.00｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜692274.77｜
｜投资收益(万元)｜90686.60｜35427.40｜22100.00｜322983.64｜
｜净利润(万元)｜348771.40｜130029.70｜42300.00｜319138.10｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.2700｜0.0050｜0.1810｜0.2830｜
｜每股收益扣除(元)｜-｜-｜0.1770｜0.2740｜
｜每股净资产(元)｜2.5700｜2.0800｜2.1000｜1.8798｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜2.5500｜2.0600｜-｜-｜
｜净资产收益率(%)｜10.6300｜0.2300｜8.6000｜15.1000｜
｜每股资本公积金(元)｜1.1654｜0.9016｜0.9016｜0.8512｜
｜每股未分配利润(元)｜0.3838｜0.1487｜0.1678｜0.0198｜
｜主营业务收入(万元)｜3480568.49｜2086575.94｜4008123.80｜3484569.96｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜709496.22｜796802.30｜
｜投资收益(万元)｜303816.10｜18775.60｜6953.87｜42644.50｜
｜净利润(万元)｜321592.60｜23679.40｜170928.70｜256094.06｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜0.2870｜0.2600｜0.1810｜0.2830｜
｜每股收益扣除(元)｜0.2840｜0.0920｜0.1770｜0.2740｜
｜每股净资产(元)｜2.6310｜2.5500｜2.1000｜1.8798｜
｜每股资本公积金(元)｜1.0661｜1.1666｜0.9016｜0.8512｜
｜每股未分配利润(元)｜0.5591｜0.3372｜0.1678｜0.0198｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜0.5157｜0.6038｜0.7492｜0.9049｜
｜每股现金流量(元)｜-0.1515｜0.1092｜-0.7817｜0.7940｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜3721575.80｜4700582.00｜4008123.80｜3484569.96｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜692274.77｜709496.22｜796802.30｜
｜经营费用(万元)｜229099.30｜262442.83｜223245.08｜181369.27｜
｜管理费用(万元)｜76077.50｜218250.29｜185317.96｜174411.59｜
｜财务费用(万元)｜37219.30｜91355.65｜84004.84｜180632.34｜
｜三项费用增长率(%)｜-2.41｜16.13｜-8.17｜3.96｜
｜营业利润(万元)｜452723.60｜152731.89｜239128.84｜269670.13｜
｜投资收益(万元)｜90686.60｜322983.64｜6953.87｜42644.50｜
｜补贴收入(万元)｜-｜12442.02｜5278.44｜11233.30｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜6032.30｜-1616.72｜4496.03｜-1247.64｜
｜利润总额(万元)｜458755.90｜486540.84｜255857.18｜322300.29｜
｜所得税(万元)｜117761.90｜68962.53｜64235.40｜38106.94｜
｜净利润(万元)｜348771.40｜319138.10｜170928.70｜256094.06｜
｜销售毛利率(%)｜20.84｜17.10｜20.13｜25.34｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜14.73｜17.70｜22.87｜
｜净资产收益率(%)｜11.16｜10.20｜8.60｜15.10｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜39.50｜33.24｜32.43｜29.72｜
｜应收账款周转率(%)｜12.34｜14.93｜14.74｜16.01｜
｜总资产周转率(%)｜0.45｜0.60｜0.59｜0.58｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜15.26｜17.28｜15.02｜43.99｜
｜营业利润增长率(%)｜9.77｜-36.13｜-11.33｜4432.18｜
｜税后利润增长率(%)｜8.45｜86.71｜-33.26｜1088.76｜
｜净资产增长率(%)｜-0.68｜57.46｜16.61｜297.99｜
｜总资产增长率(%)｜-2.82｜26.14｜1.79｜28.58｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜8513472.30｜8199530.60｜6906195.98｜6784618.37｜
｜负债总额(万元)｜5367866.90｜4989443.70｜4645016.73｜4817441.97｜
｜流动负债(万元)｜2553849.50｜2532819.60｜2423540.66｜2377581.57｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜2221476.07｜2439860.40｜
｜货币资金(万元)｜296785.90｜498284.40｜274416.22｜1020910.90｜
｜应收帐款(万元)｜336790.00｜266432.30｜306338.96｜237436.46｜
｜其他应收款(万元)｜132358.30｜90463.90｜86916.41｜93636.18｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜3126055.80｜3123997.96｜1984002.22｜1701369.60｜
｜资产负债率(%)｜63.0514｜59.9189｜67.2586｜71.0053｜
｜股东权益比率(%)｜36.7189｜35.8596｜28.7278｜25.0768｜
｜流动比率(%)｜0.3559｜0.4314｜0.3312｜0.6129｜
｜速动比率(%)｜0.3251｜0.3841｜0.2862｜0.5758｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜3691754.00｜4692880.54｜3966893.82｜3451568.74｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜631863.70｜739856.99｜706769.42｜819078.61｜
｜现金净流量(万元)｜-185703.40｜133876.40｜-737431.72｜718656.71｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜8.27｜4.68｜-13.71｜7.31｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜99.1987｜99.8362｜98.9713｜99.0529｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜231.8297｜413.4879｜319.8351｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜41.9494｜-431.4265｜280.6222｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-871817.00｜-1169774.2｜-1168226.0｜-662722.06｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜56647.50｜568192.40｜-267267.86｜548173.70｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜货币资金(万元)｜296785.90｜774361.95｜-61.67｜
｜应收股利(万元)｜-｜22232.78｜-100.00｜
｜预付账款(万元)｜51636.90｜10489.98｜392.25｜
｜应收补贴款(万元)｜-｜19890.49｜-100.00｜
｜待摊费用(万元)｜-｜13443.74｜-100.00｜
｜其中股权｜｜｜｜
｜投资差额(万元)｜-｜235465.23｜-100.00｜
｜固定资产原价(万元)｜-｜6262589.20｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜955560.14｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜5307029.07｜-100.00｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜6180263.10｜-100.00｜
｜无形资产及其｜｜｜｜
｜他资产合计(万元)｜-｜49101.64｜-100.00｜
｜应付票据(万元)｜-｜69195.12｜-100.00｜
｜预收账款(万元)｜1624.50｜6795.08｜-76.09｜
｜国内票证结算(万元)｜70741.80｜31724.24｜122.99｜
｜应付福利费(万元)｜-｜17601.81｜-100.00｜
｜应交税金(万元)｜194997.00｜78780.96｜147.52｜
｜其他应交款(万元)｜-｜56353.36｜-100.00｜
｜预提费用(万元)｜-｜93128.16｜-100.00｜
｜长期负债合计(万元)｜-｜2516456.80｜-100.00｜
｜少数股东权益(万元｜19549.60｜365354.29｜-94.65｜
｜盈余公积(万元)｜103746.70｜36288.43｜185.89｜
｜外币报表｜｜｜｜
｜折算差额(万元)｜-69324.40｜-12028.03｜-476.36｜
｜减:财务费用(万元)｜37219.30｜86144.50｜-56.79｜
｜加:投资收益(万元)｜90686.60｜303816.10｜-70.15｜
｜减:所得税(万元)｜117761.90｜16302.80｜622.34｜
｜减:少数股东损益(万元｜-7777.40｜84672.50｜-109.19｜
｜加外币报表｜｜｜｜
｜折算差额(万元)｜-69324.40｜-12028.03｜-476.36｜
｜收回投资所｜｜｜｜
｜收到的现金(万元)｜-｜45076.73｜-100.00｜
｜取得投资收益所｜｜｜｜
｜收到的现金(万元)｜41477.30｜13783.57｜200.92｜
｜收到其他与投资活动｜｜｜｜
｜有关现金(万元)｜275087.40｜20786.67｜1223.38｜
｜投资现金流入｜｜｜｜
｜小计(万元)｜328473.10｜96397.42｜240.75｜
｜吸收投资所收到的｜｜｜｜
｜现金(万元)｜-｜858995.31｜-100.00｜
｜收到其他与筹资｜｜｜｜
｜活动有关现金(万元)｜275087.40｜20786.67｜1223.38｜
｜分配股利利润或偿付利｜｜｜｜
｜息所支付的现金(万元)｜202332.50｜123106.74｜64.36｜
｜筹资活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜56647.50｜894044.05｜-93.66｜
｜汇率变动对现金｜｜｜｜
｜的影响(万元)｜-2397.60｜-31287.39｜92.34｜
｜现金及现金等｜｜｜｜
｜价物净增加额(万元)｜-185703.40｜516016.13｜-135.99｜
｜加:少数股东｜｜｜｜
｜损益(万元)｜-7777.40｜84672.50｜-109.19｜
｜加:固定资产｜｜｜｜
｜折旧(万元)｜-｜331318.67｜-100.00｜
｜加预提费用的｜｜｜｜
｜增加(减减少)(万元)｜-｜12098.25｜-100.00｜
｜加财务费用(万元)｜37219.30｜86144.50｜-56.79｜
｜投资损失(减收益)｜-｜-297899.47｜100.00｜
｜加存货的减少｜｜｜｜
｜(减增加)(万元)｜-｜-17874.13｜100.00｜
｜加经营性应收项目减｜｜｜｜
｜少(减增加)(万元)｜-｜-102180.81｜100.00｜
｜加经营性应付项目增｜｜｜｜
｜加(减减少)(万元)｜-｜133844.12｜-100.00｜
｜其他(万元)｜-｜15997.64｜-100.00｜
｜(附注)经营活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜-｜583566.26｜-100.00｜
｜现金期末余额(万元)｜296785.90｜755687.30｜-60.73｜
｜减:现金期初余额(万元｜-｜239671.17｜-100.00｜
｜(附注)现金及现金等｜｜｜｜
｜价物净增加额(万元)｜-185703.40｜516016.13｜-135.99｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜-｜-｜-｜-｜
｜第二季度｜-｜-｜-147249.30｜-46.14｜
｜第三季度｜1300172.10｜27.66｜297913.20｜93.35｜
｜第四季度｜1471629.40｜31.31｜-2454.50｜-0.77｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜-｜-｜-｜-｜
｜第二季度｜-｜-｜-252752.42｜-147.87｜
｜第三季度｜1300172.10｜32.44｜297913.20｜174.29｜
｜第四季度｜2243904.11｜55.98｜167587.06｜98.05｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜-0.1932｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜0.0926｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.0582｜0.8018｜重警｜
｜股东权益合计/负债合计｜0.5823｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.4371｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜｜｜｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜｜｜｜｜
｜总资产现金回收率｜｜｜｜｜
｜净利润率｜｜｜｜｜
｜应收帐款｜-0.22｜｜｜｜
｜经营预警综合指数｜-0.04｜｜｜｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜｜｜｜｜
｜现金盈利留存率｜｜｜｜｜
｜留存盈利｜｜｜｜｜
｜净资产收益率｜249.87｜｜｜｜
｜投资预警综合指数｜49.97｜｜｜｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜｜｜｜｜
｜经营现金流入利息支出比｜｜｜｜｜
｜支付现金股利｜｜｜｜｜
｜银行贷款率｜｜｜｜｜
｜筹资预警综合指数｜0.37｜｜｜｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜15.00｜｜｜｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜无警｜｜｜｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘