☆财务分析☆◇港澳资讯900916更新日期2007-10-27◇灵通V4.0
★本栏包括【1.财务指标】、【2.异动分析】、【3.环比分析】、【4.财务预警】
【1.财务指标】
【历年简要财务指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2007-06-30｜2007-03-31｜2006-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜-0.0043｜-0.0029｜-0.0120｜0.0183｜
｜每股收益扣除(元)｜-0.1435｜-0.0034｜-0.0120｜-0.0761｜
｜每股净资产(元)｜1.7666｜1.7468｜1.4618｜1.3964｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜-｜-｜-｜1.3819｜
｜净资产收益率(%)｜-0.2426｜-0.1641｜-0.8197｜1.3097｜
｜每股资本公积金(元)｜1.1703｜1.1490｜0.8696｜0.8404｜
｜每股未分配利润(元)｜-0.6498｜-0.6484｜-0.6540｜-0.6812｜
｜主营业务收入(万元)｜130408.87｜87393.17｜43879.50｜171825.35｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜12311.48｜
｜投资收益(万元)｜5518.62｜619.63｜417.67｜323.91｜
｜净利润(万元)｜-151.56｜-101.39｜-423.71｜646.68｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2006-09-30｜2006-06-30｜2006-03-31｜2005-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜每股收益(元)｜0.0030｜0.0038｜0.0013｜0.0207｜
｜每股收益扣除(元)｜-0.0170｜-0.0203｜-0.0003｜-0.1106｜
｜每股净资产(元)｜1.3820｜1.3825｜1.3801｜1.3788｜
｜调整后每｜｜｜｜｜
｜股净资产(元)｜1.3773｜1.3774｜1.3759｜1.3730｜
｜净资产收益率(%)｜0.2350｜0.2736｜0.0955｜1.5031｜
｜每股资本公积金(元)｜0.8404｜0.8404｜0.8404｜0.8404｜
｜每股未分配利润(元)｜-0.6927｜-0.6922｜-0.6947｜-0.6960｜
｜主营业务收入(万元)｜131105.44｜84977.13｜37478.84｜165397.26｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜-｜-｜14102.49｜
｜投资收益(万元)｜237.80｜178.76｜37.02｜-1019.70｜
｜净利润(万元)｜117.35｜136.91｜71.63｜732.86｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【每股指标】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜审计意见｜｜标准无保留｜标准无保留｜标准无保留｜
｜｜｜意见｜意见｜意见｜
｜每股收益(元)｜-0.0043｜0.0183｜0.0207｜0.0077｜
｜每股收益扣除(元)｜-0.1435｜-0.0761｜-0.1106｜-0.0049｜
｜每股净资产(元)｜1.7666｜1.3964｜1.3788｜1.4578｜
｜每股资本公积金(元)｜1.1703｜0.8404｜0.8404｜0.7401｜
｜每股未分配利润(元)｜-0.6498｜-0.6812｜-0.6960｜-0.4107｜
｜每股经营活动｜｜｜｜｜
｜现金流量(元)｜0.1866｜0.3503｜0.6036｜0.1886｜
｜每股现金流量(元)｜0.2046｜-0.2200｜0.1843｜0.2355｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【利润构成与盈利能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜主营业务收入(万元)｜130408.87｜171825.35｜165397.26｜200641.26｜
｜主营业务利润(万元)｜-｜12311.48｜14102.49｜22062.80｜
｜经营费用(万元)｜4300.99｜4922.22｜4591.03｜5080.88｜
｜管理费用(万元)｜10952.11｜8025.62｜5765.24｜9401.20｜
｜财务费用(万元)｜2291.64｜2721.64｜3631.23｜3110.78｜
｜三项费用增长率(%)｜40.16｜12.02｜-20.49｜11.70｜
｜营业利润(万元)｜-315.38｜-922.12｜326.70｜4459.19｜
｜投资收益(万元)｜5518.62｜323.91｜-1019.70｜88.93｜
｜补贴收入(万元)｜-｜797.01｜37.67｜148.65｜
｜营业外收支｜｜｜｜｜
｜净额(万元)｜336.65｜667.09｜2216.14｜34.26｜
｜利润总额(万元)｜21.27｜865.88｜1560.81｜4731.02｜
｜所得税(万元)｜209.20｜610.62｜21.80｜1310.73｜
｜净利润(万元)｜-151.56｜646.68｜732.86｜467.39｜
｜销售毛利率(%)｜9.06｜7.22｜8.60｜11.03｜
｜主营业务利润率(%)｜-｜7.17｜8.53｜11.00｜
｜净资产收益率(%)｜-0.24｜1.31｜1.50｜0.53｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【经营与发展能力】
┌─────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├─────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜存货周转率(%)｜6.82｜10.18｜9.27｜11.88｜
｜应收账款周转率(%)｜5.00｜5.48｜3.33｜3.82｜
｜总资产周转率(%)｜0.82｜1.14｜0.88｜0.93｜
｜主营业务收｜｜｜｜｜
｜入增长率(%)｜-1.94｜3.89｜-17.57｜40.27｜
｜营业利润增长率(%)｜54.09｜-382.26｜-92.67｜19.73｜
｜税后利润增长率(%)｜-229.15｜-11.76｜56.80｜10.97｜
｜净资产增长率(%)｜27.83｜1.28｜-44.59｜0.51｜
｜总资产增长率(%)｜4.05｜-0.38｜-33.03｜10.62｜
└─────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【资产与负债】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜每股指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜资产总额(万元)｜165763.59｜152282.39｜151196.28｜225755.45｜
｜负债总额(万元)｜85303.72｜83213.52｜83787.78｜118707.75｜
｜流动负债(万元)｜85299.11｜83208.91｜78787.78｜114207.75｜
｜长期负债(万元)｜-｜-｜5000.00｜4500.00｜
｜货币资金(万元)｜42578.61｜35341.34｜43122.02｜36602.72｜
｜应收帐款(万元)｜25028.13｜27132.73｜35542.57｜63831.30｜
｜其他应收款(万元)｜5402.74｜6099.75｜4580.86｜56285.10｜
｜坏帐准备(万元)｜-｜-｜-｜-｜
｜股东权益(万元)｜62471.51｜49377.90｜48755.87｜87994.32｜
｜资产负债率(%)｜51.4610｜55.2437｜55.4165｜52.5824｜
｜股东权益比率(%)｜37.6871｜32.7827｜32.2467｜38.9777｜
｜流动比率(%)｜1.1251｜1.1248｜1.3285｜1.5674｜
｜速动比率(%)｜0.9070｜0.9302｜1.1364｜1.4143｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【现金流量】
┌────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-12-31｜2005-12-31｜2004-12-31｜
├────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜销售商品收到｜｜｜｜｜
｜的现金(万元)｜142633.52｜201481.32｜242986.50｜191831.50｜
｜经营活动现金｜｜｜｜｜
｜净流量(万元)｜6599.70｜12388.81｜21345.16｜11387.68｜
｜现金净流量(万元)｜7237.27｜-7780.68｜6519.31｜14218.01｜
｜经营活动现金净｜｜｜｜｜
｜流量增长率(%)｜-56.24｜-41.95｜87.44｜61.86｜
｜销售商品收到现金｜｜｜｜｜
｜与主营收入比(%)｜109.3741｜117.2594｜146.9108｜95.6092｜
｜经营活动现金流量｜｜｜｜｜
｜与净利润比(%)｜-｜1915.7439｜2912.5831｜2436.4485｜
｜现金净流量与｜｜｜｜｜
｜净利润比(%)｜-｜-1203.1656｜889.5707｜3042.0119｜
｜投资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜4194.81｜-12813.64｜16319.73｜5649.17｜
｜筹资活动的现｜｜｜｜｜
｜金净流量(万元)｜-3210.26｜-7162.63｜-30605.57｜-2770.09｜
└────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘

【2.异动分析】
【异动财务指标】
┌──────────┬───────┬───────┬──────┐
｜财务指标(单位)｜2007-09-30｜2006-09-30｜变动幅度(%)｜
├──────────┼───────┼───────┼──────┤
｜固定资产原价(万元)｜-｜50075.38｜-100.00｜
｜减累计折旧(万元)｜-｜25093.94｜-100.00｜
｜固定资产净值(万元)｜-｜24981.44｜-100.00｜
｜在建工程(万元)｜2532.89｜12926.38｜-80.41｜
｜固定资产合计(万元)｜-｜37724.42｜-100.00｜
｜长期借款(万元)｜-｜5000.00｜-100.00｜
｜长期负债合计(万元)｜-｜5000.00｜-100.00｜
｜股本净额(万元)｜-｜35361.97｜-100.00｜
｜减:管理费用(万元)｜10952.11｜5688.28｜92.54｜
｜加:投资收益(万元)｜5518.62｜237.80｜2220.74｜
｜经营活动产生的现金｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜6599.70｜15081.96｜-56.24｜
｜投资现金流入｜｜｜｜
｜小计(万元)｜6936.40｜1126.66｜515.66｜
｜投资所支付的现金｜｜｜｜
｜现金(万元)｜513.50｜10000.00｜-94.87｜
｜(投资)现金流出｜｜｜｜
｜小计(万元)｜2741.59｜12942.49｜-78.82｜
｜投资活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜4194.81｜-11815.84｜135.50｜
｜加经营性应付项目增｜｜｜｜
｜加(减减少)(万元)｜-｜13611.82｜-100.00｜
｜(附注)经营活动产生的｜｜｜｜
｜现金流量净额(万元)｜-｜15081.96｜-100.00｜
└──────────┴───────┴───────┴──────┘

【3.环比分析】
【单季度财务分析】
┌─────────────────────────────────┐
｜2006年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜37771.59｜21.98｜71.63｜11.08｜
｜第二季度｜48095.80｜27.99｜65.28｜10.09｜
｜第三季度｜47117.32｜27.42｜-19.55｜-3.02｜
｜第四季度｜38840.64｜22.60｜529.33｜81.85｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

┌─────────────────────────────────┐
｜2005年｜
├───────┬──────┬─────┬──────┬─────┤
｜｜主营收入｜占年度比重｜净利润｜占年度比重｜
｜｜(万元)｜(％)｜(万元)｜(％)｜
├───────┼──────┼─────┼──────┼─────┤
｜第一季度｜39831.22｜24.08｜64.23｜8.76｜
｜第二季度｜45436.81｜27.47｜121.57｜16.59｜
｜第三季度｜43989.35｜26.60｜-14.74｜-2.01｜
｜第四季度｜36139.88｜21.85｜561.80｜76.66｜
└───────┴──────┴─────┴──────┴─────┘

【4.财务预警】
【Z值预警】
截至日期2007-09-30
┌───────────┬──────┬─────┬──────┐
｜指标名称｜指标值｜Z值｜警度｜
├───────────┼──────┼─────┼──────┤
｜净营运资金/资产总计｜0.0643｜｜｜
｜留存收益/资产总计｜-0.0861｜｜｜
｜息税前利润/资产总计｜0.0139｜1.1093｜重警｜
｜股东权益合计/负债合计｜0.7323｜｜｜
｜主营业务收入/资产总计｜0.7867｜｜｜
└───────────┴──────┴─────┴──────┘

【财务风险综合指数预警】
┌───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┐
｜名称｜2004｜2003｜2002｜2001｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
｜经营预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜经营性现金盈利率｜-0.78｜-2.15｜-0.33｜-0.95｜
｜总资产现金回收率｜0.44｜-0.11｜-2.88｜-1.18｜
｜净利润率｜-0.91｜-0.92｜-0.86｜-0.66｜
｜应收帐款｜-0.65｜-0.38｜-0.49｜-0.25｜
｜经营预警综合指数｜-0.41｜-0.94｜-1.23｜-0.82｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜投资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益现金报酬率｜-0.78｜-1.14｜-1.79｜-1.01｜
｜现金盈利留存率｜-0.30｜3.92｜-2.00｜-2.00｜
｜留存盈利｜-0.91｜-0.92｜-0.86｜-0.66｜
｜净资产收益率｜7.85｜7.02｜13.83｜34.13｜
｜投资预警综合指数｜1.06｜2.05｜1.46｜5.79｜
├───────────┼─────┼─────┼─────┼─────┤
｜筹资预警｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜权益乘数｜0.51｜0.33｜0.37｜0.17｜
｜经营现金流入利息支出比｜0.51｜0.33｜0.37｜0.17｜
｜支付现金股利｜0.27｜-0.30｜1.61｜1.00｜
｜银行贷款率｜｜｜｜｜
｜筹资预警综合指数｜0.66｜0.56｜0.56｜0.26｜
├───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┤
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜财务预警综合指数fewci｜0.26｜0.28｜0.16｜1.53｜
├───────────┬─────┬─────┬─────┬─────┤
｜警度｜轻警｜轻警｜轻警｜轻警｜
└───────────┴─────┴─────┴─────┴─────┘